深圳暂无“以房养老”保险 正按监管要求开展

（原标题：深圳暂没卖“以房养老”保险）

银保监会日前宣布，拟将老年人住房反向抵押养老保险（即保险版“以房养老”）推广至全国范围，进一步深化商业养老保险供给侧结构性改革。但目前仅幸福人寿一家保险公司推出相关保险产品，且幸福人寿深圳分公司并未开展这一业务。记者向深圳数家保险公司询问，得到的回复是“目前未展开相关业务”或者是“未收到相关通知”。记者从深圳保监局获悉，“正在按照银保监会要求工作”。考虑国情、需求等问题，受访专家对这一创新保险业务持保留看法。

监管动态

深圳正按监管要求展开工作

保险版“以房养老”，即老年人住房反向抵押养老保险，又称“倒按揭”。这是一种将住房抵押与终身养老年金保险相结合的创新型商业养老保险业务，拥有房屋完全产权的老年人将其房产抵押给保险公司，然后按月领取一定数额的养老金。在此期间，老年人仍然拥有对房屋的占有、使用、收益和经抵押权人同意的处置权，直至身故。而在其身故后，保险公司获得抵押房产处置权，处置所得将优先用于偿付养老保险相关费用。

银保监会数据显示，截至2018年6月底，全国仅幸福人寿一家保险公司推出相关保险产品，也是国内首款以房养老产品。

2014年6月，原保监会发布了《关于开展老年人住房反向抵押养老保险试点的指导意见》，并提出在北京、上海、广州、武汉四个城市开展住房反向抵押养老保险试点，试点期为2年。2016年7月，原保监会将试点期延长至2018年6月30日，将试点范围扩大至各直辖市、省会城市（自治区首府）、计划单列市，以及江苏、浙江、山东、广东省等部分地级市，其中包括深圳市。

目前深圳地区推广情况如何？记者周二向数家保险公司询问，得到的回复是“目前没有开展这一业务，也未收到公司内部关于拟开展这一业务的通知或计划”。记者从深圳保监局获悉，深圳保监局“正在按银保监会的要求工作”。本周二下午，记者在幸福人寿官网的产品列表中，并未看到相应保险产品，也并未搜索到，据公司客服人员介绍，目前这一保险产品并未在深圳地区销售。记者也从幸福人寿深圳分公司相关人士处得到了类似答复，对方表示，目前该分公司并未开展这一业务。

公开资料显示，目前幸福人寿已在杭州、南京、北京、上海、武汉等城市开售这一产品。不过，从推广情况看进展并不快，截至今年上半年，只有139人98户投保，其中南京首单于本月落地，目前有5人5户投保，年龄多在70岁左右，以独居老人为主。有数据显示，截至今年7月底，幸福人寿累计承保139单（99户），签约意向客户201单（141户），其中北京、上海、广州三地的保单数占比为80%。

专家观点

推广“以房养老”保险需考虑国情

中央财经大学中国保险市场研究中心主任郝演苏在接受记者采访时指出，这一产品为商业保险，推广的关键是看买卖双方的情况，首先看客户是否有相应的需求，其次是大家对房地产的看法，养老保险的周期比较长，房价存在波动的可能。从试点推广的情况看进展不快，他表示今年的情况也类似。

美国、日本等国家的“以房养老”保险推广得很好，但他表示，美国的“房”与中国的“房”存在差别。美国参与反向抵押的“房”是独栋的房屋，即“single house”，保险公司看中的是土地的价值而不是房屋的价值；中国的独栋房屋很少，多在农村，但农村的“以房养老”需求很低，而别墅拥有者也不需要“以房养老”。他认为，“以房养老”存在市场需求，但需要一定的组织安排，且不一定仅限保险公司参与。

深圳大学经济学院当代金融研究所所长国世平认为：“以房养老”模式在国内推行时，面临的最大问题是道德问题，而不是房价未来波动的问题。中国的国情是“养儿防老”，即由子女赡养父母，父母身故后遗产自动由子女继承，“一旦父母将房屋反向抵押，那么很可能会影响子女的积极性，老人家可能无法获得很多的人文关怀”。他认为，这是国内的国情决定的，并且可能会影响到子女对保险公司的看法，因此当前保险公司的积极性并不高；而国外的家庭关系与国内不同，因此反向抵押模式在国外发展迅速。

美国经验

政府在推广中起关键作用

“以房养老”保险在美国、欧洲、日本、新加坡等发达国家推行多年，已成为养老收入来源的一项重要补充和组成部分。其中，美国的“以房养老”保险发展最为成熟也最具有代表性，正式名称是“住房反向抵押贷款”（Reverse Mortgage Loan）。目前最为普遍的一种模式是：由美国联邦住房管理局提供倒按揭贷款，约占全部倒按揭贷款的九成。对于美国开展“以房养老”的成功经验，平安证券分析师檄文超认为，政府在美国反向抵押贷款运作中起到了非常关键的作用。“目前美国政府提供保险的‘以房养老’产品，不仅在市场上占有绝对份额，而且每年还会对潜在借款人进行反向抵押贷款教育；美国政府在规范反向抵押贷款市场发展方面也起着重要的作用，制定了完善的消费者保护措施与机制”。同时，完善的住房金融市场是美国反向抵押贷款业务成功的基础。“此外，以房养老更多受制于当地文化传统，老年人对该文化的认同也是‘以房养老’成功的前提。”